Hoy es el aniversario número 30 del lunes negro con el “CRASH” de la bolsa en 1987 y los mercados pintan rojo en su apertura con el VIX subiendo 8% al escribir estas líneas, hay muchos temas pendientes que pudieran golpear la confianza de los mercados, sobre todo por los altos niveles en los que se encuentran. Un tema importante es la propuesta de impuestos de Trump que ha generado buenas expectativas y si no se materializa pronto los mercados pudieran descontar que no sucederá y regresar a los niveles de partida o más al despertar sentimiento de riesgo.
Los mercados también pudieran estar con cautela a la espera de la entrevista de Janet Yellen en la Casa Blanca como parte del proceso de elección del siguiente presidente del FED.
El USD se mueve a la baja frente a muchas monedas por varias razones una de ellas es la baja de las tasas de los Treasuries después del Beige Book publicado ayer donde se mencionó que “A pesar de la presión laboral generalizada, la mayoría de los distritos informaron presiones salariales de modestas a moderadas”, por otro lado, el sentimiento de aversión al riesgo hace moverse hacia las monedas refugio como el JPY y CHF además de que el EUR gana con la expectativa de que el gobierno español active el artículo 155 este sábado.
Así vemos el índice DXY retomar su movimiento de baja dentro de lo que pudiera ser una estructura lateral temporal, la estructura de precios indica bajas hacia 93.07 unidades y de perforar este nivel que es la zona del 38.2% de Fibonacci, pudiéramos extender hacia el 50% en niveles de 92.76 unidades. El indicador de momentum se encuentra en negativo y el MACD retoma su camino de movimiento correctivo de baja.
En este proceso vemos que el par USDMXN sigue restando ímpetu alcista donde vemos en gráfica diaria que el precio rebota en zona de 18.70/72 formando un soporte temporal en esa zona pero también vemos que el rebote de ayer no tuvo potencia para alcanzar los máximos previos, esto es que el mercado no contiene el ímpetu de alza necesario y se esperaría que hagamos una etapa correctiva y de relajamiento a la presión, será necesario perforar 18.7230 para después buscar 18.6830 y que en caso de realizar perforación de estos niveles aceleremos la baja hacia 18.61 y con posibilidad de 18.45, para esto necesitamos catalizadores que empujen a un dólar perdedor y hoy en día con el sentimiento de riesgo pudiera ser complicado. En caso de retomar ímpetu alcista el nivel de 18.9290 es condicional para buscar 19.00 y 19.08.
El indicador de momentum lo tenemos perdiendo ímpetu pero aún no lo tenemos marcando baja, el MACD también muestra señales de menor ímpetu alcista pero sin mostrar señales de baja todavía, veremos la evolución de los precios en siguientes jornadas para ver si tenemos señal de movimiento correctivo mayor, de momento estamos jugando 18.70-93.
De forma intradía en gráfica de 60 minutos tenemos al par USDMXN regresando a la estructura lateral temporal de 18.72-89 y dentro de esta estructura que marcamos con cuadro amarillo tenemos las Bandas de Bollinger que nos delimitan de momento un rango de 18.78-91 con un indicador estocástico saliendo de sobreventa al alza y el precio atacando la zona media, de pasar al alza el MA20 horas en 18.85 subiríamos a buscar 18.89 y posterior 91, de fallar y respetar el MA20 como resistencia entonces estaríamos jugando en la parte baja del rango que delimita las Bandas de Bollinger, en caso de ruptura de baja del soporte o banda inferior en 18.78 podríamos continuar con baja hacia soporte en 18.72 y parte inferior del recuadro amarillo.
El indicador de momentum lo tenemos en modo de baja y MACD con movimiento de baja muy pegado a la línea de 0 por la parte de abajo, es decir se encuentra en modo de sesgo bajista, de pasar el precio el MA20 el MACD y Momentum podrían pasar al lado positivo y el ataque a la banda superior sería confirmado. De momento no vemos potencia mayor para atacar el 18.91 pero en caso de ver MACD positivo pudiéramos extender alza al siguiente nivel de resistencia en 18.94/95. De momento todo indica alzas limitadas a la zona media con mayor posibilidad de baja.
DXY en 93.07 unidades
WTI en 51.55 dpb
TSY 10 años en 2.30% con aversión al riesgo y menor presión después de Beige Book.
VIX en 10.61 unidades.