Resumen Bursátil México semana del 3 al 7 de junio 2013

Para cerrar la semana en los mercados americanos las malas noticias resultaron buenas. Se esperaba un mal dato en materia de empleo en USA, (Tasa de desempleo y cifras de empleo oficial), lo cual fue un hecho, con lo que vino el ánimo en Wall Street al confirmarse que la FED* no retirará los estímulos monetarios (compras de 85 mil M USD mensuales en bonos para inyectar de liquidez al sistema financiero). Se especulaba al inicio de la semana de un gradual retiro de estímulos al haberse conocido en las semanas previas buenos datos económicos, en materia laboral e inmobiliario, sin embargo el miércoles la ADP anticipó un débil dato en materia de contrataciones del sector privado y hoy además de confirmarse, la tasa de desempleo en USA de may13 aumentó 0.1%, del 7.6 % vs el 7.5% de abr13. Por el lado de €uropa, fue M. Draghi, quién inyectó mayores temores en los mercados, luego de anunciar que la política monetaria permanecerá expansiva por el tiempo que sea necesario. Semana entonces de alta volatilidad en los mercados. En México no se dio la excepción, el día de hoy luego de iniciar el IPC* con ganancias del 1.8%, terminó la sesión con retroceso del -0.854%, desmarcándose nuevamente del avance en los mercados americanos.

Así las cosas, el IPC* retrocede fuerte en la semana con -3.26%, cerrando el día de hoy, en 40,232.68 unidades. En lo que va del ejercicio en curso lleva un rendimiento negativo del (-7.72%) y en los últimos tres años su rendimiento nominal alcanza el +22.75%. El rendimiento del IPC* en los últimos doce meses va muy por debajo de los rendimientos de los mercados americanos.

Por lo que hace a los mercados americanos, el Dow Jones, S&P500 y Nasdaq en la semana tuvieron los siguientes cambios +0.8426%, +0.7615% y +0.3851%, respectivamente y acumulan en los últimos doce meses rendimientos del +22.37%, +24.97% y del +22.54%, respectivamente.

De las Bolsas Internacionales, la que tuvo el mayor avance en la semana fue precisamente el Dow Jones, en tanto que el Nikkei Japonés nuevamente es la que más baja al igual que la semana anterior y ahora retrocede en -6.5121%.

Las emisoras con los mayores avances / retrocesos en la BMV* en la semana, ejercicio 2013 y últimos 12 meses son:

ComparC (Banco Compartamos) y Alpek A son las ganadoras de la semana sin mayores fundamental financieros más que su entrada por indicadores técnicos con avances del +4.88% y +4.78%, en tanto que las desarrolladoras y televisoras de capa caída y con fuertes retrocesos.

Continúa Axtel liderando los rendimientos en el ejercicio en curso con +45.70%, en tanto que OHLMEX lidera los rendimientos en los últimos doce meses con +130.02%.
Urbi, Geo y Homex, en el hoyo. Urbi llega al -81.27% de rendimiento negativo. GEO no obstante el logro de su Stand Still* baja en la semana -10.78%.

La información más relevante de la semana en USA que movió al mercado y otras de importancia fueron:

Buenos Datos.- El número de solicitudes iniciales al subsidio por desempleo bajaron en 11K unidades, con lo que se ubican en 346K. Por otra parte, el ISM* de servicios de may13 se ubicó en 53.7 puntos vs los 53.5 puntos del epec* y vs las 53.1 unidades de abr13, en tanto que los pedidos de fábrica de abr13 subieron 1%.

Malos Datos.- La tasa de desempleo de may13 se ubicó en 7.6%, con lo que rompe con la tendencia que tenía la tasa en los últimos meses, en tanto que la creación de empleo del sector privado ascendió a 135K vs las 165K plazas del epec*. Por otra parte, el Déficit Comercial de abr13 creció a 40.3 mil M USD vs los 41.0 mil M USD del epec* y vs los 37.1 mil M USD de mzo13, en tanto que el ISM* manufacturero de abr13 tuvo una muy mala lectura, al ubicarse por debajo del nivel que separa la expansión vs la contracción de 50 puntos, es decir en 49 puntos y regresa a niveles del mes de jun09. El epec* estimaba una lectura de 50.5 puntos. El dato de mzo13 fue de 50.7 puntos.

BC€- Mantuvo sin cambios su tasa de referencia en un mínimo histórico de un 0.5%; Inglaterra, también dejó su tasa intacta.

€urozona.- El PMI* manufacturero de Markits de may13 mostró una lectura de 48.3 puntos vs los 46.7 puntos de abr13, siendo el vigésimo segundo mes consecutivo por debajo del umbral de los 50 puntos.

Gr€cia.- La Tasa de Desempleo de mzo13 se ubicó en 26.8% vs el 26.7% de feb13.
Brasil.- No cede la inflación de acuerdo con lo señalado en sus minutas de la reunión de política monetaria.

€spaña.- La tasa de desempleo de may13 cede por tercer mes consecutivo
Nota Corporativa.- El Gobierno de USA venderá otra parte de las acciones de General Motors (GM), que tiene en su poder, luego del rescate del sector automotriz en la crisis del 2008. En más de GM, se reincorporó en la muestra del S&P500.

La información más relevante de la semana en México que movió al mercado y otras de importancia fueron:

La inflación de may13 cedió un 0.33% vs abr13 informó el INEGI y se ubica en 4.63% a tasa anual vs el 4.65% de abr13. Por otra parte, el INEGI dio a conocer que el IC* de mzo13 baja a 100.1 puntos, nivel de desaceleración y suma nueve meses en zona de contracción, señalando que la tendencia del empleo en las manufacturas se encuentran en franca desaceleración. En más notas desalentadoras, las remesas de abr13 continuaron cayendo y es el 10° mes consecutivo de baja sumaron 10 meses a la baja en abril, retrocediendo 6.38% a tasa anualizada.

Culminó la visita a México del Presidente de China, Xi Jinping, con lo que se dan las bases para restablecer acuerdos económicos bilaterales con lo que se busca revertir la situación de desventaja de México en materia comercial y atraer inversión en materia de tecnología e infraestructura. Destaca la línea de crédito que China extiende a Pemex por mil M USD para compra de embarcaciones y equipo tecnológico, además de que Pemex llegó a un acuerdo con la firma Xinxing Cathay International en materia de ductos.

A partir del 010713 A. Carstens, presidirá el Comité Económico Consultivo (ECC) y la Reunión de la Economía Mundial (GEM) del Banco de Pagos Internacionales.

Notas de Infosel.-

(AMX) PODRIA ADQUIRIR A TELEKOM SERBIA. (AMX) PODRÍA ADQUIRIR A TELEKOM SERBIA. MÉXICO, Infosel, junio. 5.- América Móvil (AMX) está interesada en adquirir el operador estatal Telekom Serbia, una vez que el gobierno de ese país está intentando vender el 100% de la empresa por un monto de 3 mil 270 millones de dólares (mdd), aproximadamente, de acuerdo con información que hoy publica BNamericas. El gobierno serbio posee el 73.1% de participación en la compañía; el 20% corresponde a Telekom Serbia y el 6.94% restante a los empleados y ex trabajadores de la empresa. La empresa serbia es rentable, abunda BNamericas, aunque podría perder participación de mercado en los próximos años. El portal de noticias recordó a propósito de la operación que AMX aumentó su participación accionaria europea en KPN a 30% y a 23% en Telekom Austria el año pasado. Al primer trimestre de 2013 (1T13), AMX refirió que tenía exactamente 29.8% de participación en KPN y 23.7% en Telekom Austria. Fuente: REDACCIÓN INFOSEL

(WALMEX) CRECEN 1.2% VENTAS TOTALES EN MAYO, VMT -2.4%. MÉXICO, Infosel, junio. 5.- Wal-Mart de México S.A.B.de C.V. (BMV: WALMEX) informó que durante el mes de mayo de 2013 sus ventas ascendieron a 33 mil 481 millones de pesos (mdp), importe que representa un incremento de 1.2% sobre las ventas obtenidas el mismo mes del año anterior. Las ventas a unidades iguales (VMT), es decir, considerando todas aquellas unidades que tienen más de un año en operación, registraron un decremento de 2.4% respecto al año anterior. Las ventas totales de México se incrementaron 2.1% sobre las ventas del mismo mes del año anterior. Fuente: REDACCIÓN INFOSEL

(WALMEX) ABRE 11 TIENDAS EN MÉXICO EN MAYO, 3 EN CENTROAMÉRICA MÉXICO, Infosel, junio. 5.- Durante el mes de mayo Walmart de México continuó con la apertura de 14 tiendas en México, de las que 11 unidades fueron en México, dos en Costa Rica y una en Guatemala, informó la empresa. De las aperturas, nueve fueron Bodegas Aurrerá Express, (una en la ciudad de México; dos en Jalisco -una en Lagos de Moreno y una en Guadalajara-; dos en Monterrey, Nuevo León; dos en Tuxtla Gutiérrez, Chiapas; una en Celaya, Guanajuato y una en Uruapan, Michoacán. Además, abrió una tienda en México y una mi Bodega Aurrerá en Doctor Arroyo, Nuevo León. Además abrió una tienda Suburbia en Querétaro, Querétaro. En Centroamérica abrió 3 unidades: dos bodegas en Costa Rica, una en Siquirris y una en Esparza; y un supermercado en Sacatepequez, Guatemala. Adicionalmente, durante junio abrió una unidad en México: Bodega Aurrerá Express en san Cristóbal de las Casas, Chiapas. Fuente: REDACCIÓN INFOSEL

Notas de El Economista.- URBI sigue acumulando demandas; ya son ocho. Inbursa, Monex y Morgan Stanley presentaron demandas contra URBI por incumplimiento de pagos; con estos procesos ya son ocho las instituciones financieras que mantienen acciones legales contra la desarrolladora. Este miércoles, la constructora de vivienda informó mediante un comunicado a la Bolsa Mexicana de Valores (BMV) que actualmente la empresa negocia la reestructura de su deuda ante sus acreedores; mientras tanto las demandas siguen acumulándose. La empresa, que actualmente ya enfrenta dos demandas en México y tres en Estados Unidos, reiteró que está buscando con sus acreedores firmar un acuerdo de espera que le permita continuar la reestructuración de su deuda, la cual al cierre de marzo era de 20,112 millones de pesos. De acuerdo con información de URBI, las demandas que los bancos Inbursa, Monex y Morgan Stanley realizaron ante tribunales mexicanos son por 200 millones de pesos, 60 millones de pesos y 7.4 millones de dólares, respectivamente.

“La empresa está en proceso de hacer valer sus defensas, de tal forma que el impacto en su flujo sea mínimo. La prioridad es mantener el curso normal de sus operaciones’’, destacó la viviendera mediante un comunicado de prensa. De GEO, Homex y URBI, constructoras de vivienda, que enfrentan problemas de liquidez, esta última es la empresa que más demandas acumula por incumplimiento de pagos. En Estados Unidos, Barclays y Credit Suisse demandaron a Urbi por incumplimiento en contratos de instrumentos derivados que les ocasionaron pérdidas por 11 millones de dólares a cada uno. Después, Deutsche Bank presentó en el mismo país, una tercera demanda por 61 millones de dólares. En México, Banco del Bajío inició un proceso legal para que URBI le pague 75 millones de pesos, más accesorios legales. GE Capital es otra de las instituciones financieras que también mantiene un proceso contra la constructora por una deuda de 99 millones de pesos. Fuente: El Economista

GEO logra acuerdo de espera con acreedores bancarios. La Viviendera Geo indicó ayer por la noche que en el marco del proceso de su reestructura financiera alcanzó un acuerdo de espera o stand still con sus principales acreedores bancarios, el cual vence el 3 de septiembre. El acuerdo abarca que sus acreedores firmantes cooperen para que se lleve a cabo la reestructuración de todos los pasivos financieros de GEO, no inicien procedimientos judiciales en su contra y suspendan cualesquier procesos ya iniciados. “Asimismo, dicho convenio sienta las bases para negociar, de buena fe, la posibilidad de recibir nuevos financiamientos para que GEO continúe operando en el curso ordinario de sus negocios; sin embargo, a esta fecha, no podemos confirmar que estos acuerdos para nuevos financiamientos se alcancen”, indicó la viviendera a la Bolsa mexicana. Cabe mencionar que, la semana pasada, GEO indicó que recibió una demanda en su contra por parte de Scotiabank, para reclamar el pago de adeudos que representan 0.5% de su deuda. En medio de esto, GEO también indicó que contrató a la firma Rothschild para asistirle en su proceso de reestructura financiera, con lo que se une a Fians Capital, firma contratada por GEO en abril para el refinanciamiento de sus pasivos financieros. Fuente: El Economista.

Notas de Accitrade.- El tráfico de pasajeros de Grupo Aeroportuario del Pacífico (GAP) registró un crecimiento de 9.3% en el mes de mayo de 2013, sumando un 1,820,900 viajeros en comparación con 1,665, 500 del mismo periodo de 2012. Fuente: Accitrade

El Gobierno federal busca recaudar al menos 7 mil 662 millones de pesos por la venta del 50% de las acciones de Grupo Modelo a la multinacional InBev Anheuser-Busch, de acuerdo a un criterio incluido en las modificaciones a la Miscelánea Fiscal, publicadas hoy en el Diario Oficial de la Federación. El Servicio de Administración Tributaria advirtió que las casas de bolsa que ejecuten la transacción tendrán que retener el 5% de Impuesto sobre la Renta, sin deducción alguna, sobre la venta de acciones que no están distribuidas entre el gran público inversionista. Fuente Accitrade. / Grupo Modelo es a partir de este martes oficialmente propiedad de Anheuser-Busch InBev al cerrarse la operación de compra, valuada en unos 20,100 millones de dólares. La empresa belga anunció la liquidación de la oferta pública de acciones (OPA) en efectivo de los papeles en circulación de Modelo de las que no era dueña -el 50%- por 9.15 dólares por título. Fuente Accitrade.

CEMEX invertirá 100 mdd en Egipto. Con los recursos la empresa quiere mejorar sus operaciones enfocadas en el uso de combustibles; es el segundo anuncio en menos una semana que realiza la firma sobre sus planes en el extranjero. Fuente Accitrade.

ICA y la desarrolladora de vivienda JAVER anunciaron que han decidido poner fin al acuerdo de combinación de sus negocios de vivienda al no consumarse las condiciones necesarias para el cierre de la transacción. En su momento, el acuerdo establecía que Javer absorbería los activos y pasivos relacionados a 20 proyectos de vivienda de interés social que eran desarrollados por ICA a cambio de una participación accionaria del 23% en Javer. Ahora ICA se enfocará en ejecutar la venta de estos 20 desarrollos ya que no tiene la intención de mantener sus operaciones en el segmento de vivienda de bajos ingresos. Fuente Accitrade.

OHLMEX: Hoy inicia el roadshow de lo que será segunda colocación primaria. La empresa planea colocar en la BMV los títulos que equivalen al 13.9% de su capital social; con los recursos que obtenga cubrirá deudas e inversiones. Fuente Accitrade.

FIBRAUNO: que generó gran malestar entre el público inversionista por decidir aplicar una nueva comisión por desempeño a finales de abril, decidió dar marcha atrás a ese cobro, a menos de forma temporal, a fin de intentar reparar el daño con sus accionistas minoritarios, además de incrementar de 4 a 5 el número de directores independientes. Fuente Accitrade.

FINN13: anunció hoy que ha completado la adquisición del Holiday Inn & Suites Guadalajara Centro Histórico Hotel. Fibra Inn pagó Ps. 139,9 millones en efectivo en este hotel, sin incluir los impuestos y los gastos de adquisición, Ps. 135,0 millones fueron pagados por el hotel y Ps. 4,9 millones corresponden a la adquisición de áreas adicionales que no se incluyeron en la evaluación original. La propiedad es el cuarto hotel de la adquisición comprado con el producto de la oferta pública inicial que tuvo lugar el 13 de marzo de 2013. Fuente Accitrade.

Breves.- AT&T vende el 9% de las acciones que tenía de América Móvil / Las VMT* de Walmart de may13 un 2.4% / Geo logró un Stand Still con sus acreedores / Asur reporta aumento de 12.7% en tráfico de mayo; alza 26, mayor en 6 meses -GAP nombra a Revuelta como director financiero, reemplaza a Guzmán / La BMV estudia la creación de un índice de Fibras.

Monedas y Commodities.-