Después de seis sesiones consecutivas de caídas, el peso mexicano sorprende y recorta pérdidas, por momentos apreciándose cerca de 20 centavos a $17.78 spot, a pesar de la incertidumbre en torno a las negociaciones sobre el techo de la deuda, que de acuerdo con las últimas declaraciones se encuentran en punto muerto, y en espera de la publicación de las minutas de la última reunión de política monetaria de la Fed (12pm). Parecen ayudarle las noticias de temas locales como el anuncio de Citi de que cancela la venta de Banamex y hará una OPI, así como un posible acuerdo entre el gobierno del presidente López Obrador con Grupo México (BMV:GMEXICOB) para indemnizar el tramo ferroviario. Por el resto del día el tipo de cambio podría fluctuar entre los $17.72 y $17.90 spot (el euro entre $1.075 y $1.081).
Los inversionistas están nerviosos ante la ausencia de acuerdo sobre el techo de deuda en EUA, especialmente porque al parecer no hay más reuniones programadas y porque la próxima semana se cumple el plazo para un posible impago.
El presidente de la Cámara de Representantes, el republicano Kevin McCarthy, informó que las conversaciones con los demócratas sobre el techo de deuda estadounidense han entrado en punto muerto. Ayer martes abandonó el Capitolio afirmando que aún no hay acuerdo para evitar el impago, y Garret Graves, uno de los principales negociadores de McCarthy, ha dicho que no hay más reuniones previstas. Así, aumenta la posibilidad de que la votación sobre cualquier acuerdo podría no producirse hasta justo antes de la fecha límite del 1 de junio que ha dado la secretaria del Tesoro, Janet Yellen.
El tema del gasto público sigue siendo el principal punto de fricción entre los dos partidos políticos. Mientras que los republicanos quieren recortarlo el mayor tiempo posible, los demócratas ofrecen hacerlo durante un par de años.
A pesar de esta divergencia actual, en nuestro escenario base habrá acuerdo, aunque sea limitado y de última hora.
El mercado también está muy atento a la Reserva Federal (Fed) y a su próximo movimiento en política monetaria, sobre todo después de los últimos comentarios de varios de sus miembros defendiendo más subidas de tasas de interés.
Los operadores habían descontado una pausa en la reunión de junio, pero las últimas declaraciones de miembros de la Fed han sido sorprendentemente “halcones”, con el presidente de la Fed de San Luis, James Bullard o de Neel Kashkari, de la Fed de Minneapolis avivando la posibilidad de nuevas alzas.
En este sentido, este miércoles se darán a conocer las minutas de la última reunión de política monetaria de la Fed en las que los inversionistas buscarán pistas sobre posibles opiniones al interior de la autoridad de si se deben o no seguir subiendo los tipos de interés con el objetivo de controlar la inflación.
En Nueva Zelandia, el banco central ha elevado la tasa de interés de referencia en 25 puntos base, hasta el 5.5%, el nivel más alto en 14 años. Asimismo, ha reiterado que la inflación sigue siendo demasiado alta, al tiempo que continúa pronosticando una recesión este año.
En materia económica, la inflación en el Reino Unido retrocedió al 8.7% anual en abril de 2023, la más baja desde marzo de 2022, debido a una fuerte desaceleración de los precios de la electricidad y el gas. Aun así, la tasa de inflación superó las expectativas del mercado del 8.2% y se mantuvo muy por encima del objetivo del Banco de Inglaterra del 2%. Además, el rubro subyacente escaló hasta máximos de 1992 al registrar 6.8%.
En México, continúa el proceso des-inflacionario de los últimos meses y en la primera mitad del año los retrocesos fueron mayores a los esperados. Durante la 1ª quincena de mayo, los precios al consumidor disminuyeron 0.32 % respecto a la quincena anterior. Con este resultado, la inflación general anual se ubicó en 6.0%, por debajo del 6.10% pronosticado. Por su parte, el rubro subyacente, subió 0.18% quincenal y 7.45% anual. Con estos datos, Banxico podría justificar su decisión de pausa en el endurecimiento monetario, pero al mismo tiempo la necesidad de dejar la tasa de fondeo en estos niveles por un tiempo prolongado.
Por otro lado, se filtró la noticia de que la administración del presidente López Obrador pactó pagar 7 mil millones de pesos a Grupo México por las vías férreas de Coatzacoalcos a Medias Aguas, operadas por Ferrosur y ocupadas desde el viernes por la Secretaría de Marina. Los detalles de esta operación serían revelados durante el transcurso del día.
Por último, Citigroup (NYSE:C) recién anunció que abandona su intención de vender Banamex. En su lugar, llevará a cabo una oferta pública inicial (OPI) de su unidad mexicana en 2025, con lo que abandona el enfoque dual inicial, por lo que se cancela el posible acuerdo de venta con Grupo México.
Las principales bolsas en el mundo operan con caídas, por la incertidumbre en torno a la negociación para ampliar el techo de la deuda en EUA.