Principales Catalizadores de los mercados este día…
• Mercados accionarios y rendimientos de bonos gubernamentales al alza, mientras que el dólar opera mixto, manteniendo esta dinámica tras el reporte de empleo en EE.UU. que resultó ligeramente debajo de lo anticipado. Atención en la reunión virtual entre Xi Yinping y líderes europeos, a la vez que se digiere la inflación más alta observada en la Eurozona
• Inversionistas atentos también al ISM manufacturero y ventas de vehículos en EE.UU. Evans del Fed hablará sobre la economía y política monetaria. En México conoceremos la encuesta de expectativas de Banxico, remesas familiares (feb) e indicadores IMEF (mar). Por último, la SHCP dará a conocer los PreCriterios Generales de Política Económica 2023
• La inflación de la Eurozona se aceleró a un nuevo máximo histórico de 7.5% a/a en marzo, impactada por la guerra en Ucrania y su efecto en los precios de energéticos, entre otros. En este contexto, el economista en jefe del ECB, Philip Lane, afirmó que el banco central necesitaría revaluar su plan para retirar el estímulo monetario si el débil panorama para la economía impacta las perspectivas sobre los precios
• El gobierno de EE.UU. criticó a China por la intensificación de presiones hacia personas y grupos a favor de la democracia en Hong Kong, lo que fue rechazado por este último. Esto se da en un entorno de crecientes tensiones por el posible rol que China podría jugar en la guerra en Ucrania
Mercado accionario
• El mes de abril inicia con movimientos positivos en las bolsas, tras los ajustes de días previos, mientras la atención se centra en las cifras de empleo recién publicadas en EE.UU., y con los inversionistas que continúan cautelosos ante el impacto que pudiera tener en el crecimiento un alza en tasas de interés más agresiva
• En EE.UU. los futuros anticipan una apertura positiva, con el S&P500 cotizando 0.5% por arriba de su valor teórico, mientras Europa opera con ganancias generalizadas. Asia cerró mixta, aunque destaca el alza en las bolsas de China apoyadas principalmente por acciones tecnológicas, luego de que el país asiático anunciara que realizara concesiones para proteger los listados de empresas en EE.UU.
• En México el IPC alcanzó un nuevo máximo histórico en 56,537pts, ante niveles de valuación atractivos vs sus pares, aunque no descartamos ajustes naturales que lo lleven nuevamente por debajo de los 56,000pts
Mercado de renta fija gubernamental, divisas y commodities
• Desempeño negativo en bonos soberanos, con los activos europeos ajustando +4pb mientras la curva de Treasuries norteamericana registra pérdidas de 5pb en promedio y la referencia de 10 años cotiza en 2.40% (+6pb). Ayer, la curva de Bonos M registró ganancias de 6pb en promedio y el Bono M May'31 cerró en 8.24% (-7pb)
• El dólar se fortalece con DXY avanzando 0.2% en medio de un desempeño mixto en divisas del G-10 y emergentes. En el primer grupo, la operación está acotada por NOK (+0.5%) y JPY (-0.7%), mientras que en el segundo BRL (+0.3%) lidera las alzas y RUB(-1.8%) se ubica en el extremo opuesto. El peso mexicano se aprecia 0.3% a 19.80 por dólar
• Los precios del crudo retroceden 1.1% ante la expectativa de una mayor oferta por la liberación de reservas estratégicas de EE.UU. y otros países. En metales, el oro cae 0.4% y los industriales registran variaciones mixtas
Mercado de deuda corporativa
• Fitch Ratings colocó en Observación Negativa la calificación de la emisión APPCVCB 17 (FF de Autopista Coatzacoalcos-Villahermosa) reflejando la posibilidad de que el perfil crediticio de la emisión se deteriore por posibles cambios en los términos del Contrato de Prestación de Servicios
• HR Ratings ratificó la calificación de las emisiones CAMSCB 13U / 19U en ‘HR AAA (E)’ con perspectiva Estable, basada en el nivel de estrés que la fuente de pago (Autopista Monterrey-Saltillo) es capaz de soportar
• Fitch Ratings afirmó la calificación de Minera Frisco de largo plazo en ‘A- (mex)’ con perspectiva Estable y de corto plazo en ‘F2(mex)’. Las calificaciones consideran el soporte de sus accionistas de control que le brinda flexibilidad financiera a través de una estructura de capital fuerte y una carga financiera menor