Los mercados se mueven al lado del apetito por riesgo al haber conocido el testimonio de Jerome Powell que presentará ante el Congreso donde se menciona que sería apropiado bajar tasas en algún momento del año, pero que todavía no están listos para eso, veremos las preguntas que le hacen y a ver si el sentimiento se mantiene como hasta ahora. Con esto todo se mueve al lado ganador, los Treasuries suben en precio y baja el YTM, mientras que las acciones que ayer tomaron utilidades o vieron ajustes de baja se recuperan entrando la sesión. El USD también se mueve en baja en todo el tablero. El ADP fue de 140,000 plazas, un poco menor al esperado pero mayor al dato precio de 111,000.
Curva de Tasas de EE.UU.
En el mercado FOREX es la misma historia, con la baja en TSY y baja del DXY, los pares emergentes dejan ver su movimiento, sobre sale la baja del USDMXN que hace rompimiento del soporte de 16.98/17.01.
El DXY sigue en el desarrollo de rango aunque busca la zona de soporte y zona e 38.2% de Fibonacci en 103.40 unidades. MACD sigue en el proceso de «unwinding» de fuerza alcista acercándose a la línea de 0. Momentum en movimiento de baja. Mientras MACD no pase por debajo de la línea de 0, no estaremos generando sesgo bajista, es solo movimiento de baja como retroceso.
En el par USDMXN vemos en gráfica diaria la perforación del soporte de 16.98/17.01 donde abre un impulso bajista que va en escalones frenando en los soportes marcados haciendo sus pausas pero con la dirección de baja. El siguiente punto de soporte es en la zona de mínimos previos de 16.87/85. Dentro de la zona de 16.87 a 16.81 es zona de congestión de precios, las bajas pueden ser lentas en esa zona, la marcamos con un óvalo en la gráfica. MACD hace cruce de movimiento de baja empezando el ciclo, veremos que tanto muestra ímpetu que de momento es bajo. Momentum en movimiento de baja aunque con poco ímpetu.
En 240 minutos vemos ese rompimiento de baja donde hizo una pausa en cuadro de consolidación para luego retomar la baja con rompimiento de esa estructura lateral temporal del cuadro amarillo. El precio sigue en tendencia de baja de corto plazo con una línea de tendencia pegada que nos da la seguridad para seguir en ella. MACD ya algo estirado pero sigue en sesgo de baja y movimiento de baja. Momentum en movimiento de baja con poco ímpetu. El precio en la zona de 16.84 puede tender a hacer equilibrio para esperar a Jerome Powell en el Congreso.
En 60 minutos vemos ese rompimiento de baja acelerando el movimiento o impulso logrando llegar cerca de 16.84. Vemos complicación en el movimiento del precio con la mezcla del MACD, veremos como desarrolla en esta zona, pero es probable se desarrolle una estructura lateral temporal. MACD y Momentum en movimiento de baja aunque ya algo estirados, eso nos da esa idea de poder hacer una lateralidad para hacer un proceso de «unwinding» de fuerza bajista. Mientras estemos por debajo de la línea azul, seguiremos en baja. Si vemos que si entramos en proceso de «unwinding» evaluaremos el comportamiento del precio y en cruce de línea azul en zona de 16.88/91 cambiamos de movimiento.
DXY en 103.45 unidades
WTI en 80.21 dpb
TSY 2Y en 4.55%
TSY 5Y en 4.12%
TSY 10Y en 4.122%
VIX en 14.34 unidades