CareTrust REIT, Inc. (CTRE) ha obtenido unos sólidos resultados financieros en el tercer trimestre de 2024, según ha informado en su última convocatoria de resultados. La empresa anunció una importante adquisición de centros de enfermería especializada en Tennessee y el noreste, por un total de 557 millones de dólares. Este movimiento forma parte de una expansión estratégica que ha hecho crecer la capitalización bursátil de CareTrust un 123% en lo que va de año. Los aspectos financieros más destacados incluyen un aumento del 66% en los Fondos de Operaciones normalizados (FFO) hasta los 60,9 millones de dólares y un aumento del 60% en los Fondos Disponibles para Distribución (FAD) normalizados hasta los 61,9 millones de dólares. La empresa ha elevado sus previsiones de FFO por acción para 2024 a 1,49-1,50 dólares y las de FAD por acción a 1,53-1,54 dólares. CareTrust también hizo hincapié en su enfoque de inversión disciplinado y sus sólidas relaciones con los operadores, que han dado lugar a una cartera activa de 700 millones de dólares en posibles adquisiciones.
Puntos clave
- CareTrust REIT adquirió 31 activos de enfermería especializada en Tennessee por 500 millones de dólares y planea adquirir más en el noreste por 57 millones de dólares.
- La capitalización bursátil de la empresa ha aumentado un 123% en lo que va de año, con una inversión récord de 917 millones de dólares a una rentabilidad media del 9,4%.
- El FFO aumentó un 66%, hasta 60,9 millones de dólares, y el FAD se incrementó un 60%, hasta 61,9 millones de dólares, en términos interanuales.
- CareTrust elevó sus previsiones de FFO por acción para 2024 a entre 1,49 y 1,50 dólares, y las de FAD por acción a entre 1,53 y 1,54 dólares.
- La empresa mantiene una sólida posición de liquidez con aproximadamente 230 millones de dólares en efectivo y tiene previsto ampliar su revólver a 1.200 millones de dólares.
- Las operaciones de CareTrust se basan en una estrategia de inversión disciplinada y en la calidad de la atención, y sus operadores obtienen una calificación por estrellas de Medicare superior a la media.
Perspectivas de la empresa
- Se prevé que las inversiones proyectadas para 2024 superen los 1.400 millones de dólares, con una rentabilidad del 9,3%.
- La empresa tiene una cartera activa de 700 millones de dólares en posibles adquisiciones.
- Prevé un crecimiento del FFO por acción de dos dígitos gracias a la reciente adquisición de Tennessee.
Aspectos bajistas destacados
- Se reconoció la preocupación por las futuras tasas de reembolso de la asistencia especializada.
- El rápido crecimiento podría plantear problemas, pero la empresa asegura que la disciplina de suscripción se mantiene constante.
Aspectos positivos
- Las sólidas relaciones con los operadores y una estrategia de inversión disciplinada contribuyen al crecimiento.
- Interés continuo por parte de operadores-propietarios regionales y propietarios independientes que desean vender.
- Optimismo sobre la vuelta a un entorno operativo estable con aumentos moderados de Medicare y Medicaid.
Fallos
- Durante la conferencia no se habló de pérdidas significativas.
Preguntas y respuestas destacadas
- CareTrust se someterá a un periodo de aceleración para que los operadores alcancen los niveles de estabilización previstos, que posiblemente se prolongue hasta 2025.
- La mayoría de los arrendamientos están vinculados al IPC con un tope del 4%, en línea con el crecimiento de los reembolsos.
- Se mantiene el optimismo en el sector de la enfermería especializada debido a los cambios demográficos previstos que aumentarán la ocupación.
CareTrust REIT sigue navegando por el competitivo panorama de las adquisiciones, centrándose en centros de enfermería especializada que cumplan sus estrictos criterios de inversión. La disciplinada estrategia de inversión de la empresa y su compromiso con la calidad de la atención son evidentes en sus sólidos resultados financieros y sus optimistas perspectivas. Con una cartera de posibles operaciones conservadora pero sustancial y un enfoque estratégico para el crecimiento y las asociaciones con operadores, CareTrust REIT está preparada para mantener su impulso en el sector inmobiliario sanitario.
Perspectivas de InvestingPro
Los impresionantes resultados de CareTrust REIT en el tercer trimestre y sus adquisiciones estratégicas se ven respaldados por los datos de InvestingPro. La capitalización bursátil de la empresa se sitúa en 5.670 millones de dólares, lo que refleja su importante trayectoria de crecimiento. Esta cifra coincide con el aumento del 123% registrado en lo que va de año, mencionado en la presentación de resultados.
Los datos de InvestingPro revelan que el crecimiento de los ingresos de CareTrust en los últimos doce meses hasta el tercer trimestre de 2024 fue del 28,23%, con un crecimiento trimestral aún más impresionante del 38,48% en el tercer trimestre de 2024. Este sólido crecimiento es coherente con la agresiva estrategia de adquisiciones de la empresa y su mayor presencia en el mercado.
La rentabilidad de la empresa se ve subrayada por su elevado margen de beneficio bruto del 95,32% y un margen de ingresos de explotación del 65,34% en los últimos doce meses a partir del tercer trimestre de 2024. Estas cifras demuestran la eficiencia de CareTrust en la gestión de sus propiedades y la generación de rendimientos de sus inversiones.
Los consejos de InvestingPro destacan que CareTrust ha aumentado su dividendo durante 8 años consecutivos, lo que es especialmente relevante dado el reciente aumento de las previsiones de la compañía y sus sólidos resultados financieros. Este crecimiento consistente de los dividendos puede atraer a los inversores centrados en los ingresos en el sector REIT.
Otro consejo de InvestingPro señala que los analistas prevén un crecimiento de las ventas en el año en curso, en consonancia con las inversiones previstas de CareTrust, que superan los 1.400 millones de dólares para 2024. Esta expectativa de crecimiento continuado respalda las perspectivas alcistas de la compañía.
Vale la pena señalar que InvestingPro ofrece 17 consejos adicionales para CareTrust REIT, proporcionando a los inversores un análisis exhaustivo de la salud financiera de la compañía y su posición en el mercado.
El ratio PER de la compañía de 46,51 sugiere que los inversores están dispuestos a pagar una prima por las perspectivas de crecimiento de CareTrust. Sin embargo, con un ratio PEG de 0,81, la acción aún puede considerarse atractivamente valorada en relación con su tasa de crecimiento.
La rentabilidad total de CareTrust en el último año se sitúa en un impresionante 59,57%, superando a muchos de sus homólogos y reflejando la confianza de los inversores en la estrategia y ejecución de la empresa.
Para los inversores que buscan una visión más detallada, InvestingPro proporciona una gran cantidad de métricas y análisis adicionales para evaluar más a fondo el potencial de inversión de CareTrust REIT.
Este artículo fue traducido con la ayuda de inteligencia artificial. Para obtener más información, consulte nuestros Términos de Uso.