Atención a las negociaciones sobre el techo de la deuda de EE.UU.

A la apertura de la sesión americana, el peso mexicano extiende el retroceso asentado durante la madrugada y se posiciona en el 2° lugar dentro de las monedas de países emergentes que presentan mayores pérdidas frente al dólar. La divisa mexicana se vio afectada por la cautela con la que operan los mercados ante la incertidumbre sobre las próximas acciones de la Reserva Federal, pues se empieza a descontar un escenario más restrictivo al previsto después de la publicación del anuncio de política monetaria del 3 de mayo; y ante las negociaciones del incremento del límite de la deuda de EE.UU. Por su parte, el dólar, medido a través del índice DXY, abre al alza. Mas tarde, el presidente Joe Biden y el presidente de la Cámara de Representantes, Kevin McCarthy, se reunirán para conversar sobre cómo evitar un incumplimiento de la deuda de Estados Unidos, mientras ambas partes luchan por obtener una ventaja política, con los negociadores reuniéndose durante más de dos horas el domingo por la noche en la oficina de McCarthy. Al respecto, Goldman Sachs (NYSE:GS) estima que para el 8 o 9 de junio el Tesoro verá caer sus niveles de efectivo por debajo de los $30 mil millones de dólares que, según dice, es el mínimo indispensable para cumplir con sus obligaciones de deuda. Mientras tanto, la secretaria del Tesoro, Janet Yellen, ha estado reiterando su advertencia de que el Tesoro podría exceder el límite el 1 de junio.

Esta semana, lo más importante a observar en la agenda local será el reporte de inflación de la 1ª quincena de mayo (jueves) y las cifras finales del PIB del 1T-23 (viernes). Además, se publicará la balanza comercial de abril y la cuenta corriente del 1T-23 (jueves); así como el IGAE de marzo (viernes). En el ámbito internacional, en EE.UU., la atención se centrará en las negociaciones sobre el techo de la deuda, en las minutas de la más reciente reunión de política monetaria del Fed y en varios discursos de funcionarios del FOMC. Además, los inversores seguirán de cerca los datos sobre los ingresos y gastos personales, la inflación PCE, la 2ª estimación del PIB del 1T-23, los pedidos de bienes duraderos, los PMIs preliminares de servicios y manufactura, así como las ventas de viviendas nuevas y pendientes. En otras latitudes, los reflectores estarán en los PMIs preliminares de mayo de Reino Unido, Australia, la Eurozona, Japón, Francia y Alemania. Finalmente, se darán a conocer la inflación en Reino Unido y Sudáfrica; y se esperan decisiones de política monetaria para China, Nueva Zelanda, Corea del Sur, Indonesia, Turquía y Sudáfrica.

USD/MXN Spot

• El peso cerró la sesión previa en $17.78 unidades, con una depreciación de 0.42% (7.39 centavos). Durante la sesión overnight, la cotización alcanzó un mínimo en $17.72 y un máximo en $17.92 unidades. Para hoy estimamos un rango de fluctuación entre $17.80 y $17.98 pesos por dólar, considerando niveles de soporte en $17.75 y de resistencia en $17.80 pesos por dólar.

• En los últimos 3 días se observan mínimos y máximos secuenciales crecientes, como parte de un proceso de retroceso, tras haber marcado un mínimo interanual en $17.41. El viernes, la paridad respetó la media móvil de 20 días como resistencia y la línea de tendencia bajista de corto plazo; sin embargo, esta mañana la fuerza alcista lo llevó al siguiente techo clave de $17.90. Si concreta un cierre por encima de ese nivel, se abriría la puerta para que busque el psicológico de $18.00, lo que detonaría mayores alzas.

EUR/USD Spot

• El euro cerró la sesión anterior en $1.081 unidades, con una apreciación de 0.33% (0.36 centavos). Durante la sesión overnight, la cotización alcanzó un mínimo en $1.080 y un máximo de $1.083 unidades.

• Para hoy estimamos un rango de cotización entre $1.079 y $1.083 dólares por euro, considerando niveles de soporte en $1.078 y de resistencia en $1.084 unidades.

• Los futuros de gas natural en Europa continuaron cayendo. Operan en torno a los 30 € por megavatio/hora, el nivel más bajo desde junio de 2021, luego de una reducción del 7.9% reportada la semana anterior. Así, acumula una disminución del 60% en lo que va del año.

Índice DXY

• Los futuros del crudo WTI operan ligeramente al alza, en torno a los $72.0 dólares por barril, tras 3 sesiones de pérdidas al hilo, ya que la incertidumbre sobre las negociaciones sobre el techo de la deuda de EE.UU. y la alta inflación mantienen a los inversores actuando con cautela. Al respecto, el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, señaló el viernes que la inflación estaba "muy por encima" del objetivo del banco central, avivando los temores de incrementos adicionales de la tasa de interés de los fondos federales. Parece que no existe un consenso claro dentro del FOMC de cuál será el siguiente movimiento del banco central, por lo que la atención se mantendrá en las declaraciones que hagan sus miembros para buscar más pistas.