Los mercados hoy se vuelcan al lado de la aversión al riesgo luego de que en China presentara datos de ventas al detalle y la producción industrial salieran menor al esperado además de que en Europa se dieran a conocer los datos de producción industrial arrojando una cifra negativa y mucho menor al esperado. Esto despierta el fantasma de una recesión global acelerando la baja en los índices accionarios, el despertar del VIX, el aumento en el precio de los Treasuries y la baja en YTM donde vemos que la tasa de 10 años alcanza a la tasa de 2 años, esto normalmente el mercado lo toma coma señal de recesión.
Las monedas emergentes se mueven a la depreciación consideradas como activos de riesgo y las monedas refugio se mueven hacia una apreciación, como son el USDMXN que se mueve al alza y el USDJPY que se mueve a la baja.
DXY defiende la zona de soporte y se mueve al alza pasando los máximos previos en zona de 97.82 unidades aunque con poco ímpetu alcista dado que Momentum y MACD registran todavía movimientos de baja. Viendo que pudiéramos estar desarrollando un rango el estocástico nos muestra señal de salida al alza considerando las BB como límites.
El par USDMXN lo vemos en gráfica diaria jugando dentro de una estructura lateral temporal de 19.37 a 19.7750 que marcamos con cuadro en la gráfica. Ayer vimos un movimiento de baja dentro del cuadro pero cerrando justo en la zona de soporte y en el MA200 días, hoy con el despertar de la aversión al riesgo nos movemos de alza dentro de este cuadro. El MACD sigue estando en sesgo y movimiento de alza aunque con menor ímpetu al igual que el indicador de Momentum que marca menor ímpetu alcista por lo que debemos de considerar seguir dentro de este cuadro. Vemos muchas velas con mechas grandes por la parte de arriba en la zona de 19.74/77 y hasta 19.88 a principios de junio marcando esa zona como resistencia importante y que debemos de cuidar porque en caso de perforar pudiéramos ver un «Short Squeeze» de las posiciones cortas en USDMXN que vienen a buscar carry. Mañana tenemos reunión de Banxico y una decisión de recorte de tasas pudiera ser el detonador.
En gráfica de 60 minutos vemos que el precio ayer hizo una ruptura del soporte usando el MA20 abriendo un impulso bajista derivado de la pausa en tarifas que EE.UU. impondrá a China, esto le dio optimismo a los mercados y vimos que el precio bajó hasta la zona de soporte de 19.37/35 nivel de mínimos previos y el 50% de Fibonacci de toda la estructura de alza que nace en 18.95. Ahora vemos la salida al alza después de haber hecho pausa en sesión asiática y europea donde formar una estructura lateral temporal, saliendo de la zona de resistencia caminando hacia el 61.8% de Fibonacci, de momento tenemos el MACD que nos marca movimiento correctivo de alza, de pasar al lado positivo seguro será con una perforación del 61.8% de Fibonacci en 19.55 y con eso despertaría la posibilidad de buscar 19.68/74. El indicador de momentum se encuentra ya del lado positivo apoyando el movimiento alcista, veremos el comportamiento del precio en la zona de resistencia de 19.52/55.
DXY en 97.97 unidads
WTI en 54.33 dpb
TSY 5Y en 1.48%
TSY 10Y en 1.58%
VIX en 21.87 unidades con +24.83%