El sentimiento del mercado se torna más positivo tras un tono menos hawkish de la Reserva Federal mostrado ayer y las decepcionantes cifras de la actividad económica estadounidense. El PIB de EE.UU. se contrajo por segundo periodo consecutivo, con lo que parece que la economía se encuentra en una recesión técnica. En el primer trimestre cayó 1.6% y en el segundo 0.9% a tasa trimestral anualizada. El mercado estimaba un crecimiento moderado de 0.5%. Con ello, se afianzan las apuestas de aumentos más graduales de la tasa de los fondos federales por parte de la Fed, lo que está incrementando el apetito de los inversionistas por instrumentos de riesgo ante una reducción más paulatina de la liquidez mundial. Las monedas de países emergentes operan mixtas, pero el peso mexicano se aprecia y se posiciona como la cuarta dentro de las que presentan mayores ganancias frente al dólar esta mañana. La resiliencia de nuestra moneda se pondrá a prueba mañana, con la publicación del PIB oportuno del segundo trimestre del año.
USD/MXN Spot
• El peso cerró la sesión previa en $20.42 unidades, con una apreciación de 0.13% (2.65 centavos). Durante la sesión overnight, la cotización alcanzó un mínimo en $20.34 y un máximo en $20.45 unidades. Para hoy estimamos un rango de fluctuación entre $20.25 y $20.45 pesos por dólar, considerando niveles de soporte en $20.20 y de resistencia en $20.50 pesos por dólar.
• La tasa de desempleo aumentó a 3.35% en junio, desde el 4.02% del mismo mes del año pasado, con lo que se ubicó por encima de las expectativas del mercado de 3.3%. Ajustada por estacionalidad, bajó al 3.3%, desde el 3.4% de mayo. La tasa de subocupación cayó a 8.9%, desde 12.4%. La tasa de informalidad laboral fue de 55.8% de la población ocupada, es decir, 0.5 pp mayor a la del 6° mes de 2021.
EUR/USD Spot
• El euro cerró la sesión anterior en $1.020 unidades, con una apreciación de 0.81% (0.82 centavos). Durante la sesión overnight, la cotización alcanzó un mínimo en $1.011 y un máximo de $1.024 unidades.
• Para hoy estimamos un rango de cotización entre $1.010 y $1.026 dólares por euro, considerando niveles de soporte en $1.009 y de resistencia en $1.027 unidades.
• La Confianza del Consumidor (-27 pts) y la Confianza Económica (99 pts) de la Eurozona disminuyeron, esta última por quinto mes consecutivo alcanzando el nivel más bajo desde febrero del año pasado. La confianza se deterioró en todos los sectores a medida que la guerra en Ucrania y la crisis energética continúan y las tasas de interés y la inflación están al alza, lo que incrementa los temores de recesión.
Índice DXY
• Los futuros del crudo WTI operan con ganancias de más de 2.4%, en torno a $99.7 dólares por barril, extendiendo la ganancia de ayer. Los datos de la EIA publicados ayer mostraron que los inventarios de crudo de EE.UU. cayeron en 4.52 millones de barriles (mdb) la semana pasada, mientras que las exportaciones aumentaron a un récord de 4.55 mdb por día. La demanda de gasolina también aumentó (8.5% intersemanal), con una disminución de los inventarios de 3.3 mdb. Además, los precios del petróleo recibieron un impulso adicional después de que la Fed elevó la tasa de interés de referencia en 75 pb ayer y Jerome Powell señaló que probablemente será apropiado reducir el ritmo de los aumentos en algún momento.
