Kellogg (NYSE:K) hizo un anuncio sorprendente. Planea dividir el negocio en tres empresas independientes: cereales, bocadillos y productos basados en plantas, para que cada parte del negocio se centre en el crecimiento.
Este drástico movimiento ampliará su estrategia a largo plazo de centrarse en los bocadillos. Como la gente come cada vez más entre horas, la empresa compró Pringles hace una década por 2,700 millones de dólares. Por el contrario, el negocio habitual de Kellogg, los cereales, se ha estancado a medida que la cultura gira hacia los consumidores que comen sobre la marcha. Sí recibió un impulso temporal durante la pandemia de coronavirus, cuando los consumidores se vieron obligados a quedarse en casa.
¿Ayudará esta estrategia de ruptura a impulsar las acciones? Bueno, eso depende. Veamos el gráfico.
El anuncio aumentó el precio de las acciones en un 2%. Aunque eso parece una acción de precios positiva, no es tan sencillo. La tendencia alcista de la sesión se desinfló, ya que la acción subió inicialmente un 5%, pero los osos ejecutaron un contraataque, demostrando resistencia en el máximo del 26 de mayo.
Si el precio cae por debajo de los 66 dólares, habrá completado un tope H&S.
Ahora, vamos a tener una visión más amplia, y ver si podemos entender el contexto de los movimientos en el gráfico.
Ahora nos damos cuenta de la importancia del H&S diario, ya que el precio encontró resistencia en la parte superior de un triángulo semanal, cuyo tope comienza en 2018.
Aquí vemos que tanto el MACD -comparando medias de precios de diferentes periodos- como la Tasa de Cambio -comparando el impulso- han dado señales de venta. El ROC cayó por debajo de 0.
Si el H&S diario se completa, el precio volverá a probar la parte inferior del triángulo semanal.
Estrategias de operación
Los operadores conservadores deberían esperar a que el precio caiga a través de la línea del cuello y emplear un filtro del 3% y de tres días (preferiblemente con un fin de semana) para evitar una trampa bajista. A continuación, deberían esperar un movimiento de retorno para volver a probar la integridad del patrón antes de comprometerse con una posición corta.
Los operadores moderados esperarían una penetración del 2%, de dos días, y un repunte correctivo para una mejor entrada, si no para la confirmación.
Los operadores agresivos podrían ponerse en corto ahora en la resistencia de los hombros del patrón y el tope del triángulo semanal. La gestión del dinero es la clave. Aquí hay un ejemplo genérico:
Ejemplo de operación - Posición larga agresiva
Entrada: $71
Stop-Loss: $72
Riesgo: $1
Objetivo:$61
Recompensa: $10
Ratio riesgo-recompensa: 1:10
Nota del autor: Este es un ejemplo genérico. Cuanto mejor incorpore la estrategia su tiempo, su presupuesto y su temperamento, más éxito tendrá su operación en general. Por ejemplo, es posible que el precio no suba a 71 dólares. Algunos operadores pueden preferir ponerse en corto a 72 dólares para tener más oportunidades en general, mientras que otros prefieren operar menos y sólo cuando surgen oportunidades excepcionales. Usted aprenderá sus preferencias con la experiencia. Hasta entonces, puede utilizar nuestros ejemplos con fines educativos. Si se centra en los beneficios, puede que acabe sin ninguno. ¡Feliz trading!