El peso mexicano borra buena parte de las pérdidas registradas durante la madrugada y se coloca en el lugar 17 dentro de las que monedas de países emergentes que presentan mayores pérdidas frente al dólar. Si bien, la inflación de la primera quincena de octubre se encontró por debajo de las proyecciones del mercado, la subyacente se mantuvo presionada alza, lo que dio soporte a la divisa mexicana, pues se reafirmó la expectativa de que Banxico volverá a incrementar su tasa objetivo en 75 pb en noviembre. El dólar, medido a través del índice DXY, inicia la sesión en terreno positivo, ante el debilitamiento de las monedas europeas y el yen japonés. En EE.UU., el reporte más importante de la semana a observar será el del PIB preliminar del tercer trimestre del jueves. El mercado estima una importante recuperación, tras la contracción registrada en el primer semestre, un crecimiento estimado de 2.3% a tasa trimestral anualizada, lo que alimentará el debate sobre si la economía más grande del mundo se dirige hacia una recesión.
USD/MXN Spot
• El peso cerró la sesión previa en $19.92 unidades, con una apreciación de 0.61% (12.30 centavos). Durante la sesión overnight, la cotización alcanzó un mínimo en $19.90 y un máximo en $20.01 unidades. Para hoy estimamos un rango de fluctuación entre $19.87 y $20.05 pesos por dólar, considerando niveles de soporte en $19.85 y de resistencia en $20.07 pesos por dólar.
• La inflación quincenal al consumidor fue de 0.44% q/q en la 1a mitad de octubre, ubicándose por debajo de la estimada por analistas (0.52%) y la subyacente fue de 0.42%. Esta última fue 2.5 veces el promedio de los últimos 15 meses (0.17%) y la más elevada desde 1998 para esa misma quincena. Así, la inflación anual disminuyó por 3er mes consecutivo y la subyacente se ubicó por arriba del objetivo por 39 quincenas. Hacia adelante, será determinantes el comportamiento del rubro de mercancías, que tiene un peso de 39.2% dentro del INPC y aumentó 11.10% a/a.
EUR/USD Spot
• El euro cerró la sesión anterior en $0.986 unidades, con una apreciación de 0.85% (0.83 centavos). Durante la sesión overnight, la cotización alcanzó un mínimo en $0.981 y un máximo de $0.987 unidades.
• Para hoy estimamos un rango de cotización entre $0.980 y $0.989 dólares por euro, considerando niveles de soporte en $0.979 y de resistencia en $0.990 unidades.
• El PMI compuesto de la Eurozona cayó a 47.1 puntos en octubre, el nivel más bajo desde noviembre de 2020, registrando la 4ª disminución consecutiva. Los sectores manufacturero y de uso intensivo de energía retrocedieron por 5° mes, a un ritmo que no se había visto desde julio de 2012, debido a un aumento en los precios de energéticos. Mientras que, la actividad de servicios se contrajo a un punto no visto, excluyendo la pandemia, desde mayo de 2013.
Índice DXY
• Los futuros del crudo WTI operan a la baja, ligeramente por encima de los $83.0 dólares por barril, debido a los crecientes temores sobre una posible caída de la demanda impulsada por una recesión mundial, en medio de la alta inflación y las condiciones financieras más estrictas. Además de eso, los datos de la balanza comercial de China mostraron que la demanda del mayor importador de crudo del mundo se mantuvo moderada en septiembre, ya que las persistentes restricciones inducidas por el coronavirus y las restricciones a la exportación de combustible suprimieron el consumo. Esto mientras crece la especulación de que la OPEP y sus aliados intervendrá aún más en los mercados para apuntalar los precios en su reunión ministerial del próximo mes.
