USDMXN haciendo pausa y corrección al igual que el resto de los mercados.
El par USDMXN viene haciendo una pausa y corrección al igual que el resto de los mercados que a mi pensar esa corrección empezó ayer en los mercados y las palabras de Mario Draghi han apoyado esta movimiento correctivo (Charting the Markets: Draghi Spurs Global Stock Rally). Sin embargo, el USDMXN abandonó el día de ayer a media jornada la correlación con el USDCAD, el WTI y las bolsas rebotando en la parte baja de rango intradía en la zona de 18.40 para subir a buscar la parte alta del rango en 18.63 perforar el rango y activar “Stop Losses” registrando nuevos máximos históricos en 18.80. Un movimiento de este tipo se explica por un escenario de menor liquidez con una operación de buen tamaño, ¿por que digo esto? porque no había apetito por USD contra MXN el día de ayer, veníamos con un sentimiento de baja o al menos de pausa en un rango de 20 centavos y peleando la parte baja, tan es así que hoy el USDMXN retoma su camino y cotiza en los mismos niveles antes de la partida al alza de ayer, entonces la respuesta es que hubo un flujo de salida que afectó al mercado, ese flujo fue de gran tamaño que la oferta no pudo con la demanda y dado el estatus de alto riesgo o alta volatilidad en los mercados en las últimas semanas, la profundidad del lado del “Offer” tiende a ser menor.
Buscando qué se podría decir al respecto o quien nos podría decir algo, nos encontramos esta nota que la doy por acertada por lo que en líneas arriba he comentado. (¿Por qué subió tanto el dólar ayer? La respuesta viene de Europa)
Entrando al análisis gráfico el día de hoy de la gráfica diaria, vemos una pausa al igual que el resto de los mercados donde el USDMXN viene buscando el soporte en 18.42 que fue el mínimo de ayer, podríamos extendernos en baja si las condiciones de menor aversión al riesgo continúan y vemos un mejor rebote en los precios del petróleo, de darse esto, el siguiente nivel de soporte sería la zona de 18.32/33 que es la zona de ruptura del último impulso de alza y que ahora debe actuar como soporte, además de ser el 50% de Fibonacci de 17.86-18.80, utilizamos el 50% porque es un período de tiempo muy corto y estadísticamente poca información tiene poca significancia, donde hemos observado con los años, que el 38.2% de Fibonacci es respetado con más observaciones y entre menos observaciones nos tenemos que ir a mayores proporciones de retroceso. Trazando un retroceso de Fibonacci con mayor número de observaciones, utilizando el mínimo de 17.51 donde inicio el impulso alcista el 7 de enero con un máximo de 18.80 tenemos el 38.2% de retroceso en 18.30, que es coincidente en zona de soporte con los niveles máximos generados los días 18 y 19 de enero, además del nivel de 50% del impulso del día 15 al 21 de enero.
Como comentamos ayer, en los indicadores de apoyo vemos que ambos tanto Momentum y MACD están en positivo apoyando todavía la estructura alcista, sin embargo, el momentum, decíamos, pareciera que puede gestar una divergencia bajista, hoy vemos eso y podemos pensar en el “unwinding” para buscar zona de soporte en USDMXN y hacer consolidación, posterior evaluaremos si abandonamos alza o continuamos la estructura alcista. MACD sigue puesto de alza, solo ha cerrado marginalmente el histograma sugiriendo menor ímpetu, pero no hemos tenido cruce que confirme movimiento bajista, por lo que debemos de estar vigilantes al comportamiento del precio, las zonas de soporte y los máximos previos que son los condicionales de la continuación de alza, en resumen, las zonas de soporte, de momento las debemos de aprovechar.
De forma intradía en el par USDMXN tenemos una ruptura de baja de una zona de congestión en una pequeña estructura lateral temporal que se generó con el máximo de ayer en 18.80 y el máximo de histórico previo en 18.6770 que se marca en cuadro rojo en la gráfica de 60 minutos. La baja buscó el nivel de soporte en 18.42 intentando hacer rompimiento de ese nivel, sin embargo el mercado se ve ya sobrevendido en el intradía y estamos viendo un regreso que pudiera ser temporal, nos apoyamos en indicador de momentum para ver esta condición, si el resto de los mercados siguen positivos, pudiéramos intentar bajar de esa zona de soporte y buscar la siguiente en zona de 18.32.
Ambos indicadores, tanto de Momentum como MACD están puestos de baja, aunque como comentamos, el momentum está saliendo de la sobreventa y pudiera acercarse a la línea de 0. En caso de cruzar al alza, el precio tendería a continuar en su movimiento alcista, y si permanece por debajo de 0, la sugerencia es que solo fue movimiento de pausa y evaluación de nivel, con un detonante en el precio que sería bajando del soporte de 18.42 y posterior de 18.3660 tendríamos la confirmación de continuación de baja.
DXY en 99.39 unidades.
WTI ganando 6.53% en 31.66 dpb.
El WTI está haciendo un movimiento correctivo y pudiera subir a niveles de 34 dpb donde está el MA20 días y la línea de tendencia de baja. Además de ser coincidente con una zona de resistencia marcada por los mínimos del 18 de diciembre.
TSY 10 años en 2.06% mostrando menor aversión al riesgo.
VIX bajando 11.46% a 23.63 unidades.
¡Buen fin de semana!