El jueves, Truist Securities ajustó sus perspectivas financieras para Hilton Worldwide (NYSE: HLT), aumentando el precio objetivo del gigante hotelero a 220,00 dólares, frente a los 208,00 dólares anteriores. La empresa ha decidido mantener una calificación de "mantener" en la acción a pesar del ajuste del precio objetivo.
La revisión del precio objetivo se produce tras un análisis detallado de los resultados financieros previstos de Hilton. Truist Securities ha actualizado su estimación de EBITDA ajustado (beneficios antes de intereses, impuestos, depreciaciones y amortizaciones) de Hilton para 2024 a 3.402 millones de dólares, lo que supone un ligero aumento respecto a la previsión anterior de 3.397 millones de dólares. Sin embargo, el Beneficio por Acción (BPA) estimado para el mismo año se ha ajustado marginalmente a 7,04 $ desde 7,05 $.
De cara a 2025, la empresa también ha ajustado sus previsiones. La estimación de EBITDA ajustado para Hilton en 2025 se ha fijado ahora en 3.689 millones de dólares, lo que supone un descenso respecto a la predicción anterior de 3.721 millones de dólares. En consecuencia, la previsión de BPA para 2025 se ha revisado a 7,96 dólares desde la estimación anterior de 8,17 dólares.
El precio objetivo actualizado de 220 USD se basa en un múltiplo combinado del EBITDA de 17,6 veces, lo que supone un aumento de 90 puntos básicos con respecto al múltiplo anterior. Esta valoración se aplica a la estimación de EBITDA de la empresa para 2025. Truist Securities justifica el aumento del múltiplo objetivo gestionado/franquiciado, que ahora se sitúa en 18,0 veces, destacando la mejora del margen EBITDA de Hilton. Desde 2019, el margen EBITDA ajustado de Hilton ha aumentado en aproximadamente 600 puntos básicos, lo que, en opinión de la firma, justifica un múltiplo objetivo de valoración más elevado.
En otras noticias recientes, Hilton Worldwide Holdings Inc. ha sido objeto de importantes actualizaciones. Deutsche Bank ha mantenido una calificación de "mantener" sobre las acciones de Hilton, al tiempo que ha aumentado el precio objetivo a 200 USD desde los 181 USD anteriores, tras un análisis de los resultados y las expectativas futuras de la empresa. El informe del banco destacaba una desaceleración de los ingresos por habitación disponible (RevPAR) de Hilton, pero señalaba las sólidas perspectivas de crecimiento unitario de la compañía.
La reciente conferencia telefónica sobre los resultados del tercer trimestre de 2024 de Hilton mostró un sólido rendimiento, con un récord de aperturas de hoteles y un importante hito alcanzado en su programa de fidelización. La compañía informó de un aumento del RevPAR en todo el sistema, una sólida cartera de proyectos en desarrollo y una perspectiva optimista para el resto del año y más allá. En concreto, Hilton logró un crecimiento neto récord de unidades con la apertura de 531 hoteles, y el programa Hilton Honors alcanzó los 200 millones de miembros.
Además, los directivos de Hilton expresaron su confianza en alcanzar el objetivo de EBITDA para 2025 de 3.690 millones de dólares.
Datos de InvestingPro
Datos recientes de InvestingPro añaden un contexto valioso al análisis de Truist Securities sobre Hilton Worldwide. La capitalización bursátil de la compañía se sitúa en 56.920 millones de dólares, lo que refleja su importante presencia en el sector hotelero. El impresionante margen de beneficio bruto de Hilton del 76,04% durante los últimos doce meses que finalizaron en el tercer trimestre de 2024 se alinea con uno de los Consejos de InvestingPro, que destaca los "impresionantes márgenes de beneficio bruto" de la empresa.
Otro consejo relevante de InvestingPro señala que Hilton ha estado "recomprando acciones agresivamente", lo que potencialmente podría apoyar el precio de las acciones y aumentar el valor para los accionistas. Esta estrategia puede contribuir al buen comportamiento de la acción, como demuestra la rentabilidad total del 56,51% del precio en el último año.
Sin embargo, los inversores deben ser conscientes de que Hilton cotiza actualmente a un elevado múltiplo de beneficios, con un PER de 51,2. Esta métrica de valoración se corresponde con la de Truhan. Esta métrica de valoración se corresponde con la decisión de Truist Securities de mantener una calificación de "Mantener" a pesar de elevar el precio objetivo.
Para aquellos que busquen un análisis más exhaustivo, InvestingPro ofrece 11 consejos adicionales sobre Hilton Worldwide, que proporcionan una visión más profunda de la salud financiera de la compañía y su posición en el mercado.
Este artículo fue traducido con la ayuda de inteligencia artificial. Para obtener más información, consulte nuestros Términos de Uso.