• Mercados accionarios positivos, rendimientos de bonos gubernamentales negativos y dólar a la baja, con las grandes empresas tecnológicas recuperándose tras informes de exenciones de algunos países de las restricciones de EE. UU., además de la reacción al alza del BoJ y a la espera del Fed
• La atención estará en la decisión del Fed, donde si bien no esperamos ajustes a la tasa de Fed funds, creemos que la conferencia de su presidente, Jerome Powell, será clave para definir los siguientes movimientos de la institución. Otras publicaciones en EE. UU. incluyen el reporte de empleo ADP de julio que mostró una creación de 122 mil plazas
• En Japón, el BoJ incrementó el objetivo para su tasa de referencia a 25pb, presentando los planes para reducir sus compras de bonos a la mitad. El gobernador de la institución, Kazuo Ueda, señaló que las alzas continuarán si se cumple su trayectoria de precios. Otras decisiones que se darán en el día incluyen a Colombia (-50pb a 10.75%), Brasil (sin cambios en 10.50%) y Chile (-25pb a 5.50%)
• En otras cifras económicas, en China los PMIs oficiales de julio mostraron una mayor debilidad, con caídas marginales tanto en el indicador manufacturero como en el no manufacturero, y con el compuesto resultando en 50.2pts. En la Eurozona, la inflación se aceleró a 2.6% en julio, con la subyacente aumentando también a 2.9%
Mercado accionario
• Bolsas positivas a medida que algunas noticias corporativas ofrecen perspectivas favorables. AMD (NASDAQ:AMD) sube previo a la apertura (+7.5%) tras superar expectativas y aumentar su guía de ingresos para el año. La noticia impulsa a otras tecnológicas (Nvidia (NASDAQ:NVDA) +6.6%, Broadcom (NASDAQ:AVGO) +6.4%, QUALCOMM +3.5%). Por su parte, Microsoft (NASDAQ:MSFT) (-3.0%) reportó mejor a lo esperado, sin embargo decepcionó en el negocio de la nube
• Los futuros en EE. UU. anticipan una apertura al alza y suben 1.1% en promedio. En Europa predominan las ganancias y el Eurostoxx avanza 1.0%. ASML (AS:ASML) (5.5%) sube tras la noticia de que podrán seguir vendiendo en China a pesar de las restricciones. Asia cerró positiva
• De 55 compañías del S&P500 que hoy reportan, 24 han dado a conocer sus resultados, siendo la mayoría mejor a lo estimado, entre ellas MasterCard (NYSE:MA) y Kraft Heinz (NASDAQ:KHC). Al cierre la atención estará en Meta
Mercado de renta fija gubernamental, divisas y commodities
• Tono positivo en bonos soberanos con tasas europeas apreciándose ~3pb en referencias de 10 años. Los Treasuries se fortalecen 2-3pb y con mayor fuerza en el belly, ampliando el movimiento tras empleo del ADP y costos laborales debajo de lo esperado. Ayer los Bonos M ganaron 3pb
• Dólar débil frente a divisas desarrolladas destacando al JPY que se aprecia 1.74% tras el alza del BoJ. A pesar de este movimiento, los ajustes en divisas de LatAm son en el margen más acotados, con BRL (-0.83%) liderando pérdidas en el grupo y en EM que opera con un sesgo mixto. El MXN se deprecia 0.2% a 18.80 tocando 18.94 en el intradía
• Petróleo al alza más de 3% ante la escalada de tensión geopolítica en Medio Oriente. Sin embargo, el crudo perfila una caída mensual de 6%. Metales mixtos con el oro y la plata con ganancias de cerca de 1%
Mercado de deuda corporativa
• Corporación AGF informó que el pasado 26 de julio de 2024 su Asamblea de Accionistas aprobó incrementar el capital social en su parte variable hasta por $1,606 millones para el fortalecimiento de sus subsidiarias. Adicionalmente, informó que el 29 de julio se pagó la cantidad de $580 millones de dicho incremento
• HR Ratings ratificó la calificación de la emisión PAMMCB 14U (FF del Periférico del Área Metropolitana de Monterrey) en ‘HR AAA (E)’ con perspectiva Estable. De acuerdo con la agencia, la ratificación de la calificación para la emisión se sustenta en los niveles de métricas alcanzados con una Razón de Cobertura del Servicio de la Deuda promedio estimada para el plazo restante de 2.78x, así como una Razón de Cobertura de Servicio de la Deuda Secundaria durante los próximos tres años de 2.89x y una Tasa de Estrés Anualizada (TEA) de 10.7%