Hemos sido alcistas en las acciones de Tesla (NASDAQ:TSLA) desde agosto e incluso en septiembre, cuando las acciones cayeron drásticamente, seguíamos manteniendo nuestra postura positiva.
Pero ahora, creemos que las acciones del fabricante de automóviles eléctricos van camino de una corrección debido a una toma de beneficios.
El presentador del programa Mad Money de CNBC, Jim Cramer, sostiene que los jóvenes inversores creen en Elon Musk. Estos inversores han apodado al fundador y director ejecutivo de Tesla “el nuevo Steve Jobs", y parecen estar dispuestos a comprar acciones de Tesla a cualquier precio.
Los jóvenes inversores, al parecer, también son en gran parte responsables del tremendo repunte experimentado por las acciones desde marzo. De hecho, Cramer ha llegado a decir que tal vez deberíamos empezar a escuchar el consejo de estos jóvenes inversores, en gran medida aficionados, en lugar del consejo de los profesionales de la inversión.
Por supuesto, los profesionales se han vuelto bastante bajistas en el fabricante de vehículos eléctricos de Palo Alto, California. JPMorgan (NYSE:JPM) escribió recientemente sobre Tesla, que "no sólo está sobrevalorada, sino tremendamente sobrevalorada".
El banco de inversión argumenta que el escenario de "comprar con los rumores, vender con las caídas" para la inclusión de la compañía en el S&P 500 el 21 de diciembre sigue en marcha. El banco afirma que después de que las acciones subieran un 660% este año, es hora de que las acciones de altos vuelos regresen a la Tierra. De hecho, las previsiones de JPM auguran una caída del 86%, lo que volvería a situar las acciones en 90 dólares —más un aterrizaje forzoso que una suave caída.
Aunque estamos de acuerdo en que el precio actual de las acciones es demasiado alto, no creemos que vaya a caer por debajo de 400 dólares, por ahora. Por supuesto, si hay un colapso general del mercado debido a la actual agitación geopolítica, Tesla también se verá lastrada casi con seguridad.
Entonces, ¿por qué esperamos que Tesla caiga al nivel de 400 dólares?
Después de que los alcistas de Tesla absorbieran toda la oferta disponible dentro de un triángulo simétrico, elevaron sus ofertas por encima del rango, en busca de oferta adicional. Como se predijo, esto puso en marcha una reacción en cadena hacia un continuo avance.
Sin embargo, al desarrollar las posiciones dentro del triángulo, el objetivo implícito ya se ha logrado. El precio ha encontrado resistencia en la parte superior de un canal ascendente, en forma de un poderoso patrón envolvente bajista —creado cuando el precio abrió al alza el miércoles aunque cerró por debajo de la acción del precio del lunes, demostrando represalias bajistas completas— que ya ha sido estirado por el triángulo, de manera que creemos que es hora de un retroceso.
El RSI ha tocado techo dos veces, tras proporcionar una divergencia negativa, y la MMCD va camino de atravesar el techo.
Tal corrección propiciada por la recogida de beneficios podría llevar el precio hacia la parte inferior del canal ascendente, donde la escala se ha ido desplazando hacia la demanda. Si el precio cae a la misma velocidad a la que subió, ese ángulo de 75 grados se encontraría con el fondo del canal por encima de 400 dólares, lo que resulta estar en torno a donde está l cúspide del triángulo.
Los traders que recuerdan el reciente repunte de 250 dólares en tan sólo unas tres semanas comprarán en la caída en ese punto.
Estrategias de trading
Los traders conservadores deberían esperar hasta que el precio haga un aterrizaje completo en la parte inferior del canal, lo que incluye permanecer allí y esperar otro despegue, antes de arriesgar el dinero que tanto les ha costado ganar.
Los traders moderados se contentarán con la evidencia de una acumulación, incluso aunque el precio no regrese a la línea de demanda del canal o, si regresara del todo, podrían comprar en la caída, sin esperar a la confirmación del nivel de apoyo.
Los traders agresivos podrían posicionarse en corto ya, con el fin de capturar grandes ganancias rápidas en el marco de la corrección. Sin embargo, teniendo en cuenta que esta posición va en contra de la tendencia dominante, comprometerse con un estricto plan de gestión de dinero es fundamental.
Aquí tenemos un ejemplo:
Ejemplo de operación
- Entrada: 625 dólares
- Orden de minimización de pérdidas: 650 dólares
- Riesgo: 25 dólares
- Objetivo: 425 dólares
- Recompensa: 200 dólares
- Relación riesgo-recompensa: 1:8