• Mercados accionarios positivos ante un rebote de acciones tecnológicas, rendimientos de bonos gubernamentales al alza y dólar con pérdidas. Los inversionistas evalúan las amenazas de una posible recesión y replantean sus expectativas para la inflación y la trayectoria de alzas de tasas de interés, además de asimilar los comentarios de miembros del Fed
• En EE.UU., atención a cifras finales de la confianza de la U. de Michigan de junio, ventas de casas nuevas de mayo y comentarios de Bullard y Daly del Fed
• El gobierno alemán advirtió que un recorte del flujo de gas natural de Rusia a su país podría resultar en un colapso de los mercados energéticos y eventualmente detonar una crisis financiera. En este contexto, aumentó el nivel de alarma del plan gubernamental en este frente con el fin de tomar pasos adicionales para evitar una crisis por la falta de gas
• La confianza del consumidor en el Reino Unido cayó a un mínimo histórico de - 41pts en junio. La caída se da en un entorno de fuertes incrementos en precios, disrupciones por huelgas en el país y un creciente riesgo de recesión
• De acuerdo con un artículo de Bloomberg, EE.UU. se está preparando para escalar sus quejas contra México y su manejo del sector energético en el marco del T-MEC. Afirman que la oficina de la Representante de Comercio, Katherine Tai, ha estado trabajando en la posibilidad de requerir una consulta formal, situación que podría escalar las tensiones entre ambos países
• En México, el IGAE de abril avanzó 1.1% m/m (+1.3% a/a). Por sectores, la industria subió 0.6% y los servicios 1.3%, destacando recreativos (8.3%) y ventas minoristas (8.0%). El sector primario cayó 1.3%
Mercado accionario
• Las bolsas concluyen la semana con movimientos positivos, ante compras de oportunidad, mientras los inversionistas continúan evaluando los riesgos en el entorno y la posibilidad de que el ciclo de alza en tasas de interés concluya a finales de año
• En ese sentido, en EE.UU. los futuros anticipan una apertura al alza, con el S&P500 cotizando 0.8% por arriba de su valor teórico y el Nasdaq casi 1% arriba, apoyado por el avance de acciones tecnológicas
• En Europa observamos ganancias relevantes, con el Eurostoxx subiendo casi 1.5%, apoyado también por acciones tecnológicas y servicios públicos. Mientras tanto, Asia cerró también en terreno positivo, destacando el alza del Hang Seng del 2.1%, seguido por el Nikkei con 1.2%
• En México, el IPC refleja un castigo a nuestro parecer excesivo, con un FV/EBITDA en 6.7x, mientras esperamos hoy regrese arriba de los 47,000pts
Mercado de renta fija gubernamental, divisas y commodities
• Desempeño negativo en bonos soberanos, con activos europeos ajustando hasta +8pb mientras la curva de Treasuries pierde 2pb en promedio. Ayer, la curva de Bonos M se aplanó con ganancias de 14pb, en promedio, a partir de la referencia de 5 años
• El dólar se debilita (DXY -0.2%) permitiendo un sesgo positivo entre las divisas del G-10 mientras las emergentes operan con variaciones mixtas. En el primer grupo, NOK (+0.8%) lidera las alzas mientras que en el segundo la operación está acotada por RUB (+0.8%) y PHP (-0.6%). MXN se aprecia 0.3% a 19.96, con lo que podría acumular 6 días de ganancias
• Los precios del crudo avanzan 1.2% ante una demanda robusta en Asia, principalmente en India quien ha aumentado sus compras de petróleo ruso. En metales, el oro avanza 0.2% a 1,826 US$/oz t mientras los industriales cotizan con un sesgo negativo destacando el Nickel al caer 7.0%
Mercado de deuda corporativa
• Crédito Real informó que está al tanto de los reportes de noticias que cierto grupo de bonistas que representan menos de US$ 10 millones en créditos presentaron una solicitud involuntaria de Capítulo 11 en contra de la compañía ante un Juzgado de Quiebras de EE.UU. De acuerdo con el comunicado, la compañía considera que la solicitud involuntaria es improcedente y peleará el desechamiento de la Petición Involuntaria
• Fitch Ratings subió las calificaciones de Grupo Traxión y su emisión TRAXION 20 a ‘A+(mex)’ desde ‘A(mex)’ y modificó la perspectiva a Estable desde Positiva. De acuerdo con la agencia, el alza en las calificaciones refleja el continuo y fuerte desempeño operativo de Grupo Traxión, que se traduce en una expectativa de apalancamiento (deuda entre EBITDA) cercano a 2.0x y generación de flujo de fondos libre (FFL) de neutral a positiva