Los mercados se encuentran en modo de cautela o algo de aversión al riesgo al estar esperando los resultados de NVIDIA (NASDAQ:NVDA), emisora que ha tenido rendimientos de cerca de 50% en lo que va del año y 235% en los últimos 12 meses. Se torna muy relevante ya que se considera esta emisora en un estado de sobrecompra, y que pudiera marcar una corrección del mercado si los resultados son menores a los esperados y sobre todo, si el «guidance» es negativo. Se espera un EPS de 4.58 dólares, frente al reportado en el Q3 de 4.02 dólares.
Índices accionarios EE.UU. / IEMG / VIX / TSY10Y / DXY / USDMXN
En el mercado FOREX vemos mucha calma, todo está prácticamente a la espera de los resultados de NVIDIA y del comportamiento del S&P.
En el DXY vemos un proceso correctivo de baja que de momento llega a la línea de tendencia de alza de color rojo. MACD está haciendo cruce de movimiento de baja o proceso de «unwinding» de fuerza alcista. Mientras el precio no cruce la zona de 103.95 no se detona la corrección. En caso de hacerlo, el siguiente soporte es en MA200 días en 103.65/70. Momentum en neutral. Se puede esperar poco movimiento el día de hoy.
En el par USDMXN vemos en gráfica diaria que el precio cada vez reduce más su dispersión. Este se mantiene en la mitad inferior de Bollinger de 17.10 a 16.98. Las Bandas se han cerrado ya de forma importante, esto es que el ciclo de volatilidad viene formando la compresión, los límites nos sirven como seguro o detonador para actuar en el momento que se agregue información que genere otras expectativas. Resistencia inmediata en 17.10 y en caso de subir tenemos 17.22 como siguiente nivel. MACD en neutral. Momentum neutral. Estocástico en zona de sobreventa.
En 240 minutos estamos totalmente laterales jugando dentro del cuadro de consolidación de 17.02 a 17.07. MACD en neutral. Momentum en neutral. Estocástico llegando a sobrecompra. El rango es muy apretado, no esperamos nada fuerza de este cuadro por la jornada americana, ya al cierre cuando se reporte NVIDIA esto puede cambiar y los límites de Bollinger nos servirán para detonar movimientos siguientes. En caso de salida de 17.07 tenemos resistencia en la línea de tendencia de baja en zona de 17.11/13. Por abajo sería una sorpresa con soportes en 16.98/17.00 y en caso de romper nos llevaría a 16.91. Pero es importante no tener esas expectativas durante la jornada americana, el mercado tenderá a estar dentro de las Bandas por la mayor parte del día hasta tener nueva información.
En 60 minutos vemos esa lateralidad a más detalle. con el precio llegando a zona de 38.2% de Fib como resistencia. Ahora se encajona y aprieta el rango delimitado por Bollinger entre 17.03 y 17.07. MACD, Momentum y Estocástico en neutral, sin definición. Esto nos dice que el mercado tenderá a quedarse muy plano. Los límites son nuestros puntos de alerta, 17.03 por abajo y 17.07 por arriba, considerando posterior los niveles del cuadro de 240 min y así vamos construyendo para determinar el comportamiento posible del precio. Estamos en un proceso de equilibrio temporal en los 3 cuadros de tiempo analizados.
DXY en 104.03 unidades
WTI en 77.45 dpb
TSY 2Y en 4.63%
TSY 5Y en 4.27%
TSY 10Y en 4.29%
VIX en 15.44 unidades