Los mercados se mueven laterales con evaluación de resultados trimestrales de empresas y esperando más información para saber si el FED parará pronto o seguirá con alzas. El mercado ya empieza a estar atento a un proceso de recesión esperando menor crecimiento y menores utilidades de las empresas. Incluso algunas empresas han seguido con el proceso de recortes de personal, eso no se ha dejado ver en los números del empleo, pero el mercado estará atento a ver como empieza a moverse los indicadores que usa la FED para tomar decisiones. Son momentos difíciles para el trading y para las inversiones, donde estaría pensando en disminuir riesgos y agarrar un poco de tasa.
Índices accionarios EE.UU. / IEMG / VIX / TSY10Y / DXY / USDMXN
En el mercado FOREX hemos visto un repunte del DXY y con mayor afectación en los pares emergentes, unos más que otros. USDMXN sigue estando pesado.
El DXY sigue jugando en la mitad inferior de las Bandas de Bollinger topando de momento en el MA20 días en 102.15, de pasar este precio jugaremos la mitad inferior de 102.15 a 103.00. MACD sigue en sesgo de baja pero con ligeras señales de movimiento de alza. Momentum ha pasado a positivo, marcando movimiento de alza, solo es cuestión de poder hacer perforación del MA20 días para ponerle peso al movimiento de alza. Dentro de rango los movimientos tienden a ser totalmente aleatorios.
En el par USDMXN vemos en gráfica diaria la reducción de volatilidad que viene haciendo el precio, si vemos mechas largas por arriba y por abajo pero las velas no tienen cuerpo, la apertura y el cierre es casi igual en los últimos días. Eso se está viendo reflejado en las Bandas de Bollinger y en el ATR, esto es un proceso de compresión de fuerza, no sabemos cuanto va a durar, pero lo que si sabemos es que un proceso de compresión de fuerza es un proceso de equilibrio, que es a consecuencia de que toda la información ya en mercado ha sido procesada y el mercado espera nueva información de peso que genere una expectativa distinta, otra cosa que sí sabemos, es que siempre, pero siempre después de un proceso de compresión de fuerza vienen un proceso de detonación que genera un impulso. Estando debajo del MA20 días jugamos en un rango en la mitad inferior de Bollinger, es decir de 17.95 a 18.15 como primer rango y en caso de registrar cierre arriba del MA20 días cambiamos a 18.15 a 18.40/45. MACD jugando en sesgo de baja pero sin mostrar ímpetu, el histograma está neutral, es decir no hay movimiento favorable, esto nos indica rango y aleatoriedad dentro de ese rango acotado de 17.95-18.15. Momentum ha regresado al lado negativo. Estocástico en zona de sobreventa.
En 240 minutos vemos que el precio ha cruzado la línea de tendencia de baja de color azul que tenemos inmediata. Esto abre la puerta o aumenta las probabilidades a ver movimientos de alza. El precio juega dentro de las Bandas de Bollinger que van de 17.95 a 18.12. Tenemos una resistencia en 18.15/16 donde hace dos días vimos un máximo. El día de hoy también lo volvimos a alcanzar. MACD se mueve en alza ligera hacia la zona neutral, con movimiento de alza aunque con poco ímpetu. De ver cambiar al lado positivo entonces el ímpetu puede ser mayor y al pasar 18.15/16 extenderíamos a 18.20, 18.28 y 18.40/45. Momentum del lado positivo indicando movimiento de alza, pero sin ímpetu. No podemos hacer supuestos todavía, es importante ver como construye en gráfica de 60 minutos. Pero si vemos que las bajas están ya de forma limitada, al menos de momento.
En 60 minutos vemos un poco de tendencia al alza, los mínimos vienen siendo más altos desde el cruce de la línea de tendencia de baja de color azul. Estos movimientos son limitados desde que no tenemos ímpetu en los cuadros de tiempo mayores. El alza ha topado en la zona de resistencia y zona de 50% de Fib. MACD en sesgo de alza pero de momento muestra movimiento de baja, al igual que el indicador de Momentum. Entonces pausa para ver un regreso a la zona de soporte de 18.01/05 y ver que sigue ahí, si bajamos de nuevo al soporte de 17.99 y 17.95 o retomamos alzas. Si MACD permanece arriba de línea de 0 y hace cruce de movimiento de alza, va a generar ímpetu alcista, que puede hacer que en 240 minutos se mueva al sesgo positivo, y eso nos de mayor potencia para ver arriba del 50% de Fib.
DXY en 102.00 unidades
WTI en 79.70 dpb
TSY 2Y en 4.26%
TSY 5Y en 3.73%
TSY 10Y en 3.617%
VIX en 16.39 unidades, extremadamente bajo.