• Mercados accionarios negativos, rendimiento de los bonos gubernamentales al alza, mientras el dólar opera con ganancias en medio de un sentimiento de cautela, mientras los inversionistas aguardan la decisión de la Reserva Federal −sin cambios esperados− y comentarios de Powell −que podrían adoptar una postura más restrictiva− el día de mañana
• En cuanto a cifras económicas, en EE. UU. se publicarán los precios de vivienda para el mes de febrero y la confianza del consumidor del Conference Board de abril la cual estimamos se modere respecto al mes previo ante persistentes presiones inflacionarias
• En tanto, la Eurozona creció 0.3% t/t en 1T24 por arriba de lo estimado por el consenso (0.1%), mientras que la inflación de abril se ubicó en línea en 2.4% a/a. Más tarde, se tendrá decisión de política monetaria por parte del banco central de Colombia
• En México, el INEGI publicó el PIB preliminar del 1T24 en +0.2% t/t (1.6% a/a cifras originales). Por sectores, las actividades primarias cayeron 1.1% t/t (0.6% a/a), con la industria en -0.4% (0.8% a/a) y con los servicios en +0.7% (2.2% a/a)
• Por último, México también dará a conocer el crédito bancario para el mes de marzo, así como el reporte de finanzas públicas del mismo mes
Mercado accionario
• Movimientos negativos en donde los inversionistas ponderan las perspectivas monetarias, mientras asimilan un flujo de información corporativa con sesgo positivo, aunque con algunas señales divergentes. De 48 compañías del S&P500 que hoy reportan, 27 han dado a conocer sus resultados, siendo la mayoría mejor a lo estimado, entre ellas: 3M (NYSE:MMM), American Tower, Coca-Cola (NYSE:KO) y Eli Lilly (NYSE:LLY) & Co. La atención estará en las cifras de Amazon (NASDAQ:AMZN) después del cierre del mercado
• Asia cerró mixta. En Europa los mercados retroceden (excepto el FTSE 100), Eurostoxx cae 0.4%. Las acciones de empresas de los sectores de consumo discrecional y financiero lideran pérdidas, mientras que las de consumo básico suben. En EE. UU., los futuros de los principales índices accionarios apuntan a una apertura ligeramente negativa al caer 0.1% en promedio
• En México, el IPC podría cotizar por debajo de los 57,800 pts
Mercado de renta fija gubernamental, divisas y commodities
• Balance negativo en bonos soberanos. Las tasas a 10 años en Europa suben 5pb en promedio, mientras la curva de Treasuries pierde hasta 6pb en el belly. Ayer, la curva de Bonos M se aplanó como resultado de modestas pérdidas en el extremo corto y ganancias de 3pb en la parte larga
• Dólar avanza frente a todas las divisas desarrolladas, con AUD (-0.9%) como la más débil. En EM, el sesgo es también es negativo con ZAR (-0.7%) como la más débil. El MXN cotiza en 17.05 por dólar (-0.3%), moderando parte de las ganancias de la sesión previa de 0.9%
• Los futuros de crudo suben mientras la brecha entre Israel y Hamás sobre un posible alto al fuego parece estar cerca. Por el contrario, la mayoría de los metales opera con pérdidas, con el oro buscando perforar la figura de 2,300 US$/oz t al caer más de 1.0%
Mercado de deuda corporativa
• HR Ratings ratificó la calificación de largo plazo de Grupo Elektra (BMV:ELEKTRA) en ‘HR AA’, manteniendo la perspectiva Estable, y la calificación de corto plazo en ‘HR1’
• La ratificación se basa en los resultados observados durante 2023, los cuales estuvieron en línea con las proyecciones de la agencia en su última revisión, con una generación de flujo libre de efectivo por $9,494 millones, contra un flujo libre de efectivo negativo en 2022 y 23.3% mayor al escenario base
• Actualmente, Grupo Elektra (BMV:CYDSASAA) cuenta con 11 emisiones vigentes en el mercado local, con un monto en circulación de $23,667 millones