• Mercados accionarios positivos, rendimientos de bonos gubernamentales mixtos, con el dólar apreciándose en el margen, todavía digiriendo recientes cifras de inflación en EE. UU. y sus implicaciones para el Fed, así como con atención al inicio de la temporada de reportes corporativos del 2T23 con los principales bancos dando el banderazo inicial
• En China, el vicegobernador del PBoC comentó que se tiene un amplio margen para flexibilizar la política monetaria y hacer frente a desafíos. Además, afirmó que esta política será contundente y fortalecerá los ajustes anticíclicos
• Sobre las cifras económicas, en Brasil se publicaron las ventas al menudeo de mayo en 3.0% a/a, menores a lo esperado. Finalmente, en EE. UU. los precios de importación en junio siguieron disminuyendo, sumándose a otros datos de inflación favorables en la semana. Más tarde destacamos la publicación del sentimiento de los consumidores de la U. de Michigan durante julio, donde esperamos un alza
• En el frente de política monetaria, Christopher Waller (Consejo del Fed) ve necesario que el banco central implemente dos alzas a la tasa en el año. No obstante, matizó que el segundo ajuste podría obviarse si la inflación sigue disminuyendo
• La próxima semana destaca la reunión de ministros de finanzas del G20 en India. No obstante, habrá varias ausencias, destacando las de los representantes de Alemania, Reino Unido y de la presidenta del ECB. La reunión será relevante para evaluar el apoyo de las naciones en un contexto geopolítico complejo
Mercado accionario
• Movimientos positivos en los mercados accionarios con inversionistas asimilando el inicio oficial en EE.UU. de la temporada de reportes del 2T23 con cifras favorables en los principales bancos. Seis compañías del S&P500 reportaron sus resultados, siendo mejor a lo esperado, entre ellas: BlackRock (NYSE:BLK), Citigroup (NYSE:C), JPMorgan (NYSE:JPM), UnitedHealth Group (NYSE:UNH) y Wells Fargo (NYSE:WFC)
• En Asia la mayoría de las bolsas cerraron positivas. En Europa predominan las ganancias, el Eurostoxx avanza 0.4%. Las acciones de Nokia (HE:NOKIA) caían tras recortar sus perspectivas y también las de Ericsson (ST:ERICb) tras resultados que decepcionaron. Por su parte, en EE.UU. los futuros de los principales índices accionarios apuntan a una apertura positiva al incrementarse 0.2% en promedio. Hoy se anunciarán los cambios en el rebalanceo especial del Nasdaq, efectivos el 24 de julio, que limitarán la suma de la ponderación de las 5 principales emisoras al 38.5%
• En México, el IPC podría cotizar por los 54,300pts
Mercado de renta fija gubernamental, divisas y commodities
• Balance mixto en bonos soberanos. Los activos europeos fluctúan entre +/-3pb. La curva de Treasuries opera con presiones de 5pb en la parte corta. Ayer, la curva de Bonos M registró un sesgo de empinamiento resultado de ganancias de hasta 11pb en el extremo corto y ligeras ganancias en los nodos de mayor duración
• El dólar recupera terreno, ocasionando que todas las divisas del G-10 registren rendimientos negativos con SEK (-0.5%) liderando las pérdidas. En EM, el sesgo es mixto con MYR (+1.2%) y TRY (-0.5%) en los extremos. El MXN se deprecia 0.3% cotizando en 16.88 por dólar, mientras que se perfila a cerrar la semana con un avance de 1.6%
• Los futuros de crudo permanecen estables, con la suspensión de actividades en la planta de Forcados, Nigeria tras una posible fuga. De esta forma, tanto el WTI como el Brent se perfilan a cerrar su tercera semana con ganancias. Los metales operan negativos con una caída en el paladio de 1.2%
Mercado de deuda corporativa
• PCR Verum ratificó la calificación de Consubanco en ‘A/M’ con perspectiva Estable. Las calificaciones se basan en la importante y estable posición del banco otorgando préstamos con descuento vía nómina a empleados y jubilados del sector público, manteniendo un destacable desempeño financiero e índice de cartera vencido mejorado
• El 17 de julio se llevará a cabo un prepago voluntario de las emisiones TIPMXCB 20 y 20-2 (ABS de TIP de México) por el monto total de $4,000 millones. Dicho prepago estaba condicionado a la colocación de los nuevos certificados TIPMXCB 23 y 23-2, que liquidarán el día de hoy por $4,000 millones