• Mercados accionarios al alza –con los futuros del S&P500 también subiendo–, el dólar a la baja y los rendimientos de bonos gubernamentales positivos, esto ante la promesa de China de más estímulos fiscales para reanimar el crecimiento y el incremento de la expectativa de los inversionistas sobre recortes de tasas de interés por parte de los principales bancos centrales
• En China, el Politburo pidió un mayor gasto fiscal, así como medidas para estabilizar el sector inmobiliario y recortes de tasas significativos; mostrando la urgencia por contrarrestar la desaceleración económica. Además, se habla de que el gobierno está sopesando un plan para inyectar US$142 mil millones en capital a los principales bancos
• En EE. UU. los legisladores evitaron el cierre del gobierno aprobando de manera expedita una ley de financiamiento federal de corto plazo que permitirá operaciones hasta el 20 de diciembre
• En EE. UU. se publicó la tercera revisión del PIB del 2T24, sin cambios en 3.0%. El consumo se ajustó a la baja a 2.8%. Finalmente, las ordenes de bienes de bienes duraderos de agosto resultaron en 0.0%
• En el frente monetario, varios miembros del Fed darán discursos a lo largo del día, con los participantes del mercado atentos a mensajes sobre las próximas decisiones. Mientras tanto, en Suiza el banco central recortó su tasa de referencia en 25pb por tercera reunión consecutiva, dejándola en 1.00%
Mercado accionario
• Movimientos positivos en los principales índices, con inversionistas esperando una mejor salud de la economía, además de digerir ciclos más acomodaticios por parte de los bancos centrales
• A partir de lo anterior, los futuros en EE. UU. se encuentran por arriba de su valor teórico con el Nasdaq subiendo 1.5% y el S&P 500 0.8%. Destaca Micron (NASDAQ:MU) Technology subiendo más de 15% después de un fuerte reporte de ventas. De igual forma el Eurostoxx avanza 1.9%, apoyado por las compañías de consumo y el sector tecnológico. Finalmente, Asia cerró principalmente al alza, resaltando el incremento del Hang Seng de 4.2% por mayores estímulos en China
• En México, ALFA estará llevando a cabo una Asamblea General Extraordinaria de Accionistas para aprobar un aumento de capital y con ello dar un paso más en la ‘Estrategia de Valor’ de la compañía. Asimismo, hoy cotiza ex-cupón ORBIA (rendimiento ~2.0%)
Mercado de renta fija gubernamental, divisas y commodities
• Balance mixto en bonos soberanos. Las tasas a 10 años en Europa bajan 3pb en promedio, mientras que la curva de Treasuries muestra pérdidas de 1-2pb. Ayer, los Bonos M tuvieron un ligero sesgo de empinamiento con un ajuste de -2pb en la parte corta y pérdidas de 4pb en la parte media y larga
• Dólar negativo frente a divisas del G10, con AUD (+0.8%) encabezando las ganancias del grupo. En EM, el sesgo es positivo, con un mejor desempeño en LatAm. El MXN se posiciona como la tercera más fuerte al apreciarse 0.8% a 19.48 por dólar
• Rendimiento mixto en commodities. Los futuros del crudo caen cerca de 3%, ante una perspectiva de un mayor suministro por parte de Arabia Saudita y Libia. Metales al alza, con el oro en máximos históricos
Mercado de deuda corporativa
• HR Ratings revisó al alza la calificación de la emisión VIVAACB 22L a ‘HR AAA (E)’ desde ‘HR AA+ (E)’ y mantuvo la perspectiva Estable. La revisión al alza se basa en el incremento en el Flujo Libre de Efectivo hasta US$564 millones, en los últimos doce meses al 2T24 (vs. US$138 millones 2T23)
• S&P Global Ratings confirmó las calificaciones del Banco Centroamericano de Integración Económica en escala internacional de ‘AA’ y en escala nacional de ‘mxAAA’. La perspectiva se mantuvo Estable. La perspectiva estable refleja opinión de la agencia de que los accionistas del BCIE apoyarán al banco y mantendrán su tratamiento de acreedor preferente